キャッシュフローのマネジメント方法とは？重要な3つの書類と読み方を解説

企業価値を向上させるためには、キャッシュフローのマネジメントであるキャッシュフロー経営が大切です。

損益管理だけでなく、バランスシートやキャッシュフローを合わせた三位一体の管理体制で、事業や設備投資の評価・予算管理・業績評価などのマネジメントの仕組みを作ることが求められます。

そこで、キャッシュフローのマネジメント方法や、重要な3つの書類と読み方を解説します。

損益計算書とは

損益計算書は、一定期間の「収益」と「費用」を対比させ、いくら儲けたか（利益）を示す書類です。

売上や費用は必ずしも現金の動きと一致しないものの、企業の稼ぐ力を測る重要な指標となります。

損益計算書には、売上から費用を差し引いた分が利益として記載されるため、売上をあげるため何に費やしたのか把握できます。

収入の範囲で企業活動ができていれば黒字となり、出費のほうが多ければ赤字になるなど、1年間の収支のバランスを把握できる書類です。

貸借対照表とは

貸借対照表は、事業資金をどこから集め（負債・純資産）、それをどのような形（資産）で保有・運用しているかを示す財政状態の報告書です。

決算日のスナップショットであるため、安全性の分析に用います。

ただし、期末の一時点の数字であるため、日々経営数字が変化することは理解が必要です。

キャッシュフロー計算書とは

キャッシュフロー計算書は、1年間のすべてのキャッシュの流出入の状況を把握できる書類です。

なお、キャッシュフロー計算書は、キャッシュの動きに種類があることに伴い以下の3つの区分に分けて記載されます。

• 営業キャッシュフロー（本業によるキャッシュの動き）
• 投資キャッシュフロー（資産の売買によるキャッシュの動き）
• 財務キャッシュフロー（貸借によるキャッシュの動き）

キャッシュフロー計算書を見れば、損益計算書で把握できる本業での収支以外に、キャッシュの動きすべてを確認できます。

利益が出ていても現金が足りないといった現金の出入りを可視化できるため、前期と当期差額の理由を分析する役割も持ちます。

キャッシュフローのマネジメントの重要性

本業で稼いだキャッシュから将来に向けた投資分を差し引いた残りをフリーキャッシュフローといいます。

フリーキャッシュフローは、借入金の返済や将来への再投資、株主への還元などに充てられる真の余剰資金です。

数値を最大化させることが、企業の支払い能力を高め、最終的に企業価値の向上へと直結します。

企業価値を向上できるキャッシュフローのマネジメントでも、損益計算書と貸借対照表、キャッシュフロー計算書の3つの書類を分析することが大切です。

手元に多く余裕資金を残せるキャッシュフロー経営を心掛けましょう。