黒字倒産の理由と回避とは？資金繰り改善に必要な管理方法 - 資金調達ジャーナル

会社の倒産は、赤字以外に黒字でも起こりうるといえます。

黒字でも資金ショートすれば事業継続は難しくなるため、手元の資金を枯渇させない経営が重要です。

そこで、黒字倒産する理由と回避法法、資金繰り改善に必要な管理方法を説明します。

会社が倒産する状態とは

「倒産」は法律上の正式な用語ではなく、法人や個人などが債務超過などを理由に色々な支払いに行き詰まり、事業を継続できなくなってしまった状態をあらわします。

「黒字倒産」とは、利益が出ている黒字状態であるのに、事業を続けることができなくなってしまうことです。

赤字でも倒産を回避して会社経営を続けているケースがあるのに、利益を生み出せている黒字経営でも倒産してしまう恐れがあるため、安心はできません。

黒字経営であるにもかかわらず、倒産する理由は主に以下の2つです。

黒字倒産に至る原因の1つが、売掛金管理が不十分なケースです。

商品を販売すれば売上が計上されますが、代金が実際に入金されるのは1～2か月先になります。

この間、売掛金が発生しますが、掛け取引による現金入金のタイミングのズレが資金繰り悪化の原因です。

売上は先に計上されることで、損益計算書上は利益を生んでいたとしても、現金が入っていなければ支払いに充てる資金不足に陥る可能性もあります。

黒字倒産に至らないためにも売掛金はできる限り早めに回収することが望ましく、反対に買掛金はいつ支払い予定か把握しておくことが重要です。

黒字倒産の理由として挙げられるもう1つの理由は、在庫の管理が徹底されておらず、過剰在庫が発生していることです。

注文があったときに在庫不足にならないように、在庫は多いほうが望ましいと考えがちですが、仕入れが増えすぎると売れ残りを増やす恐れがあります。

適切な在庫管理ができていなければ、結果として過剰在庫になり、黒字倒産を招く要因になると認識しておきましょう。

黒字倒産を回避するためには、手元の資金を枯渇させないことが重要です。

また、会社の財政や経営状態を把握するため、貸借対照表・損益計算書・キャッシュフロー計算書を定期的に確認しましょう。

特にキャッシュフロー計算書は、会社の実態を知る上で有効であり、経営状態を理解する上でも有効です。

黒字が出ていても、手元の資金がショートすれば倒産を回避できなくなるため、資金繰りを悪化させない経営をしましょう。

売掛金や在庫の管理はもちろんのこと、無駄な資産は保有しないようにすることや、締日・入金日・支払日に気をつけることが大切です。